Quel est le rendement de la SCPI Sofidynamic en 2025 ?

Le taux de distribution de Sofidynamic s'établit à 9.04 % en 2025, supérieur à la moyenne du marché SCPI (4,52 % en 2024 selon l'ASPIM). Ce taux correspond au dividende brut versé aux associés rapporté au prix de souscription au 1er janvier. Sofidynamic est gérée par Sofidy.

Quel est le prix de souscription de Sofidynamic ?

Le prix de souscription d'une part de Sofidynamic est de 315 €. Le montant minimum de souscription est de 315 €. Les frais d'entrée s'élèvent à 2.40 % TTC, inclus dans le prix de souscription.

Quels sont les frais de la SCPI Sofidynamic ?

Sofidynamic applique les frais suivants : frais d'entrée de 2.40 %, frais de gestion annuels de 1.44 % prélevés sur les loyers avant distribution. La moyenne du marché se situe autour de 8,5 % de frais d'entrée et 10,5 % de frais de gestion.

Quelle est la taille de la SCPI Sofidynamic ?

Sofidynamic affiche une capitalisation de 177 millions d'euros. Elle compte 6 508 associés et détient 27 immeubles. C'est une SCPI de taille modeste, en phase de développement.

Comment la SCPI Sofidynamic est-elle diversifiée géographiquement ?

Sofidynamic investit dans 2 pays : France (53.4 %), Pays-Bas (46.6 %). Avec 47 % de revenus de source étrangère, les associés bénéficient d'une fiscalité allégée : les prélèvements sociaux de 17,2 % ne s'appliquent pas aux revenus étrangers (arrêt de Ruyter, CJUE C-623/13).

Quel est le taux d'occupation de Sofidynamic ?

Le taux d'occupation financier (TOF) de Sofidynamic s'établit à 97.6 %. C'est un excellent taux d'occupation, traduisant une gestion locative efficace et un patrimoine bien positionné.

Quels sont les risques d'investir dans Sofidynamic ?

Sofidynamic présente un indicateur synthétique de risque (SRI) de 4/7, soit un profil équilibré. Les principaux risques sont : le risque de perte en capital (la valeur des parts peut baisser), le risque de liquidité (capital variable — rachat possible mais non garanti), et le risque locatif (baisse du taux d'occupation). Le taux d'endettement est de 19.90 %. La durée de placement recommandée est de 8 ans.

À quelle fréquence Sofidynamic verse-t-elle ses dividendes ?

Sofidynamic distribue ses revenus de manière trimestrielle. Le délai de jouissance est de 5 mois après la souscription.

Quel est le délai de jouissance de Sofidynamic ?

Le délai de jouissance de Sofidynamic est de 5 mois. Cela signifie que les premières distributions interviendront 5 mois après la date effective de souscription. C'est un délai standard sur le marché des SCPI.

Quels avantages fiscaux offre Sofidynamic pour les revenus européens ?

Sofidynamic investit 47 % de son patrimoine hors de France. Les revenus de source étrangère bénéficient de deux avantages majeurs : (1) l'exonération de prélèvements sociaux de 17,2 % sur la quote-part étrangère (arrêt de Ruyter, CJUE C-623/13) et (2) l'application du mécanisme du taux effectif ou du crédit d'impôt selon les conventions fiscales bilatérales, réduisant significativement l'imposition par rapport aux revenus fonciers français.

Quelle est la durée de placement recommandée pour Sofidynamic ?

La durée de placement recommandée pour Sofidynamic est de 8 ans minimum, conformément au Document d'Information Clé (DIC). L'investissement en SCPI est un placement immobilier à long terme qui ne garantit pas la restitution du capital. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures.

Comment souscrire à la SCPI Sofidynamic ?

Vous pouvez souscrire à Sofidynamic en contactant Hagnéré Patrimoine, cabinet de gestion de patrimoine enregistré CIF/COA/COBSP. Le ticket minimum est de 315 €. Les modes de souscription disponibles sont : achat en direct, achat à crédit, assurance-vie, démembrement (nue-propriété/usufruit), ou via une SCI à l'IS. Un entretien gratuit de 30 minutes permet d'évaluer la pertinence de Sofidynamic dans votre stratégie patrimoniale.

Quelle est la performance globale de Sofidynamic sur le long terme ?

Le TRI (taux de rentabilité interne) de Sofidynamic depuis sa création s'établit à 4.80 % par an. Ce TRI intègre l'ensemble des flux : distributions de dividendes, revalorisation (ou dépréciation) du prix de part, et frais. C'est une performance solide, supérieure à la moyenne du marché.

Capital variableDistribution trimestrielle

Sofidynamic

Sofidy · Créée en 2024 · France et Europe (EEE, Royaume-Uni, Suisse)

Objectif : TD 7% brut

TD 2025

9.04 %

2024 : 9.52 %

Prix part

315 €

Retrait : 309 €

Capitalisation

177 M€

6 508 associés

TOF

97.6 %

Taux d'occupation fin.

SRI / Durée

4/7

8 ans recommandés

03 74 47 20 18

Historique depuis 2024 · 1 années de données

À retenir sur Sofidynamic

•SCPI créée en 2024 par Sofidy, capital variable, distribution trimestrielle.
•Taux de distribution 2025 : 9.04 % (2024 : 9.52 %). Objectif : TD 7% brut.
•Prix de souscription : 315 €. Frais d'entrée : 2.40 %. Délai de jouissance : 5 mois.
•Investissements hors France : fiscalité allégée (taux effectif réduit ou crédit d'impôt). Les prélèvements sociaux français (17,2 %) ne s'appliquent pas aux revenus étrangers (arrêt de Ruyter C-623/13).

Notre analyse de Sofidynamic

Sofidynamic est la dernière-née de Sofidy, l'un des poids lourds historiques de la gestion de SCPI en France. Fondée en 1987 par Christian Flamarion, Sofidy gère aujourd'hui environ 9,1 milliards d'euros d'actifs immobiliers pour plus de 64 000 épargnants, sous la direction de Jean-Marc Peter. Quand Sofidy lance Sofidynamic en décembre 2023, c'est avec une ambition claire : créer une SCPI « value-add » à haut rendement, capable de capter les opportunités nées de la correction immobilière de 2023-2024.

La stratégie est délibérément opportuniste

acquérir des actifs diversifiés (retail parks, moyennes surfaces commerciales périphériques, centres commerciaux, bureaux, locaux d'activité) en France et en Europe à des prix décotés par rapport aux valeurs intrinsèques. Le positionnement « value-add » assume un profil de risque plus élevé (SRI 4/7), en contrepartie d'un objectif de rendement de 7 % brut — largement dépassé dès la première année.

Les résultats ont frappé les esprits

TD de 9,52 % en 2024, revalorisation de +5 % du prix de part en janvier 2025 (de 300 € à 315 €), et performance globale de 14,04 % en 2025. La valeur de reconstitution atteint 345,18 € par part, soit une décote de 8,74 % par rapport au prix de souscription — un signal positif pour les nouveaux souscripteurs.

Points forts

Performance globale exceptionnelle de 14,04 % en 2025 (TD 9,04 % + revalorisation +5 %) — parmi les toutes meilleures SCPI du marché, largement au-dessus de la moyenne ASPIM.

Adossement à Sofidy — 37 ans d'historique, 9,1 Md € sous gestion, 64 000 épargnants. Une crédibilité et une profondeur d'expertise que peu de nouvelles SCPI peuvent revendiquer.

Décote significative du prix de part : 315 € de souscription pour 345,18 € de reconstitution = décote de 8,74 %, matelas de sécurité appréciable.

Granularité locative remarquable : 27 immeubles, 580 lots, 501 locataires — dilution extrême du risque locatif.

Prix de part à 315 € parmi les plus bas du marché, accessible via épargne programmée.

Diversification France/Europe équilibrée avec expansion vers l'Allemagne et la Pologne.

Points de vigilance

Frais de sortie de 6 % TTC avant 8 ans — un véritable « lock-up » qui annule tout gain en cas de sortie anticipée. L'équivalent de 8 mois de dividende.

Profil de risque élevé SRI 4/7 — le plus élevé de notre panel. Les actifs ciblés (retail parks, centres commerciaux) sont structurellement plus volatils.

Track record de 2 années seulement — performances spectaculaires reflétant l'effet de rattrapage post-crise, non reproductibles indéfiniment.

Exposition significative aux centres commerciaux (29 % du patrimoine) dont les perspectives restent incertaines face au e-commerce.

Endettement autorisé élevé (50 % maximum) — flexibilité accrue mais levier et risque augmentés en cas de retournement.

Capitalisation encore modeste (177 M €) — mutualisation limitée et liquidité potentiellement fragile en cas de forte demande de rachats.

Profil idéal

Sofidynamic s'adresse à un investisseur averti, à horizon 8-10 ans minimum, qui recherche un rendement élevé et accepte un profil de risque supérieur à la moyenne. C'est un excellent complément dans un portefeuille SCPI diversifié, à pondérer à 10-20 % de l'allocation, pour booster le rendement global tout en bénéficiant de l'expertise de Sofidy.

Qui devrait éviter

Sofidynamic ne convient pas aux investisseurs prudents ou à horizon inférieur à 8 ans (frais de sortie 6 %). Elle est déconseillée aux profils recherchant stabilité et prévisibilité : le SRI 4/7, l'exposition aux centres commerciaux et le levier d'endettement impliquent une volatilité supérieure. Les investisseurs souhaitant un label ISR devront regarder ailleurs.

Avis de Quentin Hagnéré — CGP, CIF agréé AMF

Sofidynamic tire parti du meilleur moment du cycle pour constituer un patrimoine à prix décoté. La performance de 14,04 % en 2025 est spectaculaire mais reflète les conditions d'achat opportunistes de 2023-2024. L'adossement à Sofidy (37 ans, 9 Md €) est un gage de sérieux. Notre réserve principale porte sur les frais de sortie de 6 % avant 8 ans et l'exposition aux centres commerciaux (29 %). C'est une SCPI de conviction, en satellite d'un portefeuille diversifié, avec une pondération maîtrisée.

Contexte de marché

Sofidynamic arrive à un moment charnière : la correction 2023-2024 a créé des opportunités d'acquisition à des rendements élevés (8,5 % en moyenne). Les SCPI de nouvelle génération (Sofidynamic, Comète, Wemo One, Transitions Europe) ont su capter cette fenêtre. Le défi sera de maintenir ce rendement quand le marché se normalisera. Face à ses concurrentes (Comète à 11,18 %, Wemo One), Sofidynamic se distingue par l'adossement à Sofidy et une granularité locative remarquable (501 locataires).

Quentin Hagnéré

Conseiller en Gestion de Patrimoine · CIF · COA · COBSP

Sofidynamic correspond-elle à votre profil ?

Chaque SCPI répond à des objectifs différents — rendement, fiscalité, horizon, transmission. Un entretien sans engagement de 30 minutes permet d'identifier si Sofidynamic s'intègre dans votre stratégie patrimoniale, et quelles enveloppes (direct, crédit, assurance-vie, démembrement) sont les plus adaptées à votre situation.

03 74 47 20 18

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Avertissement : Les informations présentées sur cette page sont issues de sources publiques (rapports annuels, bulletins trimestriels, DIC officiels, plateformes agréées). Elles sont fournies à titre d'information uniquement et ne constituent pas un conseil en investissement. L'investissement en SCPI comporte des risques, notamment de perte en capital, de liquidité et d'évolution de la valeur des parts. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Quentin Hagnéré — CGP enregistré ORIAS, CIF agréé AMF.